Inversión de impacto

Nuestra comunidad se enfrenta a retos urgentes como la pobreza, la desigualdad y la escasez de viviendas seguras y asequibles. Ni el gobierno ni la filantropía están equipados para resolver estos problemas por sí solos. En la Fundación Comunitaria trabajamos para hacer de Nueva York Central una comunidad vibrante con igualdad de acceso a las oportunidades para todos. Para ayudarnos a conseguirlo, hemos puesto en marcha una nueva herramienta llamada inversión de impacto para ayudar a crear un cambio transformador.

Acerca de la inversión de impacto

La inversión de impacto nos permite utilizar nuestros recursos financieros para realizar inversiones que generen tanto rendimientos financieros como resultados sociales positivos. En 2023, nuestro consejo de administración aprobó una política que nos permite utilizar hasta el 5% de nuestro fondo de inversión principal para realizar inversiones de impacto local.

En la inversión tradicional, el objetivo principal es maximizar los rendimientos financieros. El objetivo principal de la inversión de impacto es proporcionar un beneficio sostenible a largo plazo a la comunidad, al tiempo que se preserva el capital y se obtiene un modesto rendimiento financiero. Llevamos a cabo esta práctica seleccionando cuidadosamente oportunidades como préstamos, inversiones en capital, garantías o subvenciones recuperables que se alineen con nuestra misión y contribuyan a mejorar la zona central de Nueva York.

Nuestras inversiones están diseñadas para hacer frente a una amplia gama de necesidades de la comunidad, haciendo hincapié en las siguientes prioridades de la Fundación Comunitaria:

Ayudar a los residentes de Nueva York Central a crear riqueza
Dar a los residentes la oportunidad de contribuir a los resultados económicos de la región
Proporcionar a las comunidades y organizaciones sin ánimo de lucro con pocos recursos acceso al capital

Aprovechando los recursos financieros e invirtiendo en organizaciones y proyectos afines a nuestra misión, podemos sacar el máximo partido a nuestros activos de capital y contribuir al bienestar y desarrollo a largo plazo de nuestra comunidad.

Nuestras inversiones de impacto

$3.61M

invertido en la región

nuevas viviendas construidas

$56.2M

apalancado para préstamos hipotecarios, personales y empresariales

Perfiles de inversión actuales

Home HeadQuarters

La familia Hall en el exterior de su nueva casa de Siracusa.

En 2019, la Fundación Comunitaria comprometió una Inversión Relacionada con Programas (PRI) de 500.000 $ a través de su iniciativa LeadSafeCNY a Home HeadQuarters (HHQ). El PRI actúa como reserva para préstamos incobrables con el fin de respaldar cualquier pérdida en las primeras hipotecas que HHQ concedería a los nuevos compradores de su primera vivienda en la ciudad de Siracusa. Esto ha desempeñado un papel crucial en la misión de HHQ de mejorar las oportunidades de ser propietario de una vivienda y transformar los barrios.

Nuestra inversión de impacto en HHQ consistió en una reserva para préstamos incobrables que ayudó a garantizar los préstamos concedidos a 44 compradores de viviendas en algunos de los barrios con menos recursos de Siracusa. Si una hipoteca diera lugar a una ejecución hipotecaria, HHQ asumiría la propiedad y el préstamo, haría reformas y revendería la propiedad. Si la venta diera lugar a pérdidas, la Fundación Comunitaria proporcionaría a HHQ fondos de la reserva para préstamos incobrables para cubrir cualquier déficit. HHQ utilizó nuestro compromiso de reserva para apalancar 4,2 millones de dólares en capital de préstamo de bancos y cooperativas de crédito.

La reserva para préstamos fallidos proporcionó fondos suficientes para garantizar 44 préstamos de compra de vivienda. Estos préstamos, de unos 100.000 dólares de media cada uno, han inyectado más de 4 millones de dólares de capital en los barrios, ayudando a los aspirantes a propietarios a pasar de ser inquilinos a orgullosos propietarios. Hasta ahora, ninguno de los préstamos ha entrado en mora, gracias en parte al programa de educación para compradores de vivienda de HHQ, que proporciona a los nuevos propietarios las habilidades y los conocimientos necesarios para mantener sus hipotecas al día.

La reserva para fallidos se constituyó para garantizar las primeras hipotecas concedidas a compradores de vivienda en las zonas censales 54 y 23 y sus alrededores, que abarcan los códigos postales 13205 y 13203. Estas zonas se ven afectadas por la pobreza, el elevado desempleo, los altos índices de intoxicación infantil por plomo y el estancamiento del valor de la vivienda debido a la desinversión pública y privada, la planificación urbana y las políticas de vivienda racistas, y la desigualdad racial. Según los funcionarios de la HHQ, este enfoque garantizaba que ellos, junto con los planificadores de la ciudad, estaban creando barrios estables y una mejor calidad de vida para los residentes que vivían con menos acceso a las oportunidades.

Los compradores han sido propietarios de su primera vivienda que salían de viviendas sociales o de alquiler. El 80% de los participantes en el programa son personas de comunidades históricamente excluidas e infrabancarizadas. Muchos se enfrentan a dificultades para acceder a la financiación bancaria tradicional debido a su menor puntuación crediticia, sus mayores ratios de endeudamiento y el deprimido valor de la propiedad en barrios que sufren años de desinversión. El programa de HHQ está nivelando el terreno de juego y capacitando a las personas para alcanzar su sueño de ser propietarios de una vivienda.

Aunque HHQ ha originado todos los primeros préstamos hipotecarios garantizados por nuestro PRI inicial, los líderes de la organización esperan ampliar el éxito de este programa piloto mediante PRI adicionales para garantizar tanto la primera hipoteca como la financiación de mejoras en el hogar y de pequeñas empresas. Estamos orgullosos de asociarnos con HHQ para fomentar la equidad social y económica y ayudar a transformar los barrios en comunidades estables y ocupadas por sus propietarios.

Nuestro programa de inversión de impacto proporciona un beneficio sostenible a largo plazo a la comunidad, al tiempo que preserva el capital y obtiene un modesto rendimiento financiero. Llevamos a cabo esta práctica seleccionando cuidadosamente oportunidades como préstamos, inversiones en capital, garantías o subvenciones recuperables que se alineen con nuestra misión y contribuyan a mejorar la zona central de Nueva York. Más información en cnycf.org/impactinvesting.

Cooperative Federal

Geovahnie Hinds, beneficiario de un microcrédito para su empresa emergente, Mt. Vernon Roots.

La primera inversión de impacto de la Fundación Comunitaria se estableció para apoyar a Cooperative Federal (Coop Fed). Coop Fed, una cooperativa de crédito sin ánimo de lucro y una Institución Financiera de Desarrollo Comunitario certificada, está utilizando el préstamo de capital secundario de 250.000 $ a un plazo de diez años para mejorar su ratio de capital y ampliar así los préstamos en la comunidad de Syracuse. Esto les permite conceder más préstamos a compradores de primera vivienda, microempresas y particulares que buscan financiación personal.

Desde la inversión inicial, que incluía dólares de la Fundación Comunitaria y el apoyo de los accionistas de fondos asesorados por donantes, Coop Fed ha concedido un total de 52 millones de dólares en préstamos a residentes y empresas locales. La mayoría de estos préstamos, aproximadamente el 80%, han servido a comunidades con ingresos bajos y moderados, incluidos compradores de su primera vivienda y empresas propiedad de minorías o mujeres (MWBE). Más de un tercio benefició a quienes vivían en vías censales de barrios de alta pobreza. De cara al futuro, Coop Fed espera alcanzar al menos 88 millones de dólares en nuevos préstamos para 2026.

Cooperative Federal se dedica a fomentar la justicia económica, la solidez financiera y la reinversión en los barrios de Syracuse. Sus miembros están históricamente infrabancarizados y viven y trabajan en comunidades desinvertidas. Más de la mitad de sus miembros no tienen ninguna puntuación crediticia o la tienen por debajo de 600 cuando se afilian por primera vez a la cooperativa de crédito, lo que les dificulta la obtención de préstamos. El modelo de desarrollo comunitario de Coop Fed combina el asesoramiento, la asistencia técnica y la educación con herramientas financieras como hipotecas, préstamos y servicios de cuentas para ayudar a sus miembros a alcanzar sus objetivos y crear estabilidad financiera.

Nuestra inversión de impacto con Cooperative Federal está multiplicando varias veces su impacto en la comunidad. Para quienes tienen dificultades para comprar casas, crear empresas o incluso permitirse un coche, los préstamos son un salvavidas; ofrecen primeras oportunidades y segundas oportunidades. Nuestra asociación está impulsando el crecimiento económico y capacitando a las personas para superar la adversidad, allanando el camino hacia un futuro más equitativo y próspero para los residentes del centro de Nueva York.

Pathfinder Bank

Miembros del personal de la sucursal suroeste del Pathfinder Bank

La nueva sucursal suroeste de Pathfinder Bank abrió sus puertas en noviembre de 2022 para ofrecer nuevas oportunidades a los residentes locales que históricamente no han tenido suficiente acceso a la banca minorista. La dirección de la empresa eligió intencionadamente establecerse en una zona que había experimentado desinversión y carecía de suficientes servicios financieros y educación.

Situada en una mansión centenaria renovada de la calle West Onondaga, en el lado oeste de Siracusa, la nueva sucursal se encuentra en uno de los distritos censales más pobres de Siracusa: el 65% vive por debajo del umbral de la pobreza y la renta familiar media es de 18.300 $. La proximidad física de la nueva sucursal permite a los miembros de la comunidad acceder fácilmente a los servicios bancarios sin necesidad de vehículos ni de recorrer largas distancias.

Para que la sucursal tuviera éxito, debía alcanzar un determinado umbral de depósitos en un plazo concreto. Comprendiendo el impacto que este nuevo desarrollo puede tener en la comunidad, la Fundación Comunitaria hizo un depósito de 500.000 $. Nuestra inversión ayudó a Pathfinder a apalancar inversiones y depósitos adicionales que hicieron que el banco empezara con buen pie en sus primeros meses.

La nueva sucursal ofrece servicios especializados para quienes se enfrentan a retos financieros, como cuentas corrientes empresariales remuneradas junto con cuentas corrientes con coste bajo o nulo que eliminan las preocupaciones por los descubiertos. También se están preparando clases gratuitas de educación financiera que enseñen a la gente a hacer presupuestos, operaciones bancarias básicas y cómo establecer un crédito.

Sin embargo, lo que más sorprende a los representantes de la rama son las conexiones personales que han podido establecer. Son testigos de cómo nuevas pequeñas empresas consiguen financiación que antes les habría costado recibir y de cómo los clientes se alegran de encontrar representantes bancarios con los que pueden relacionarse.

La nueva sucursal suroeste de Pathfinder está ayudando a transformar la narrativa de un barrio y a fomentar un ecosistema financiero próspero e inclusivo donde más se necesita.

How to Co-Invest

Hasta el cinco por ciento de nuestro fondo de inversión principal puede destinarse a inversiones de impacto local. Por tanto, si tienes un fondo participante, ya estás ayudando a apoyar esta labor. También puedes hacer una inversión benéfica adicional con los activos de tu fondo asesorado por donantes y recibir la devolución del capital, posiblemente con intereses, para conseguir rendimientos tanto financieros como sociales. Para más información, ponte en contacto con Pragya Murphy en pmurphy@cnycf.org o en el 315.883.5540.

How to Receive Funding

Las organizaciones sin ánimo de lucro que sirven a la región central de Nueva York pueden optar a recibir inversiones de impacto en forma de préstamos, inversiones en capital, garantías y subvenciones recuperables. Para más información, ponte en contacto con Frank Ridzi en fridzi@cnycf.org o en el 315.883.5553.

Preguntas frecuentes

Why is the Community Foundation doing this work?

Los retos de la comunidad son complejos y a menudo requieren recursos fuera del alcance de las subvenciones. La necesidad de capital es mayor que la que puede proporcionar el mercado privado. La inversión de impacto tiene el potencial de crear cambios duraderos y sistémicos que beneficiarán a nuestra comunidad en los años venideros, dirigiéndose a programas que no se realizarían sin nuestro capital.

How is this different than grantmaking?

Con la inversión de impacto, el dinero vuelve a la Fundación Comunitaria con un modesto rendimiento, de modo que los dólares pueden volver a la comunidad. Nos aseguraremos de que estos nuevos esfuerzos se alineen y complementen nuestra labor continuada de concesión de subvenciones. La asignación de estos recursos tendrá un impacto mínimo o nulo en nuestro presupuesto de subvenciones.

How do you find opportunities to invest in?

Nuestro personal está muy familiarizado con las organizaciones sin ánimo de lucro de esta comunidad que trabajan en un amplio espectro de áreas de interés. En algunos casos, nos dirigimos a organizaciones sin ánimo de lucro para explorar oportunidades de inversión. En otros casos, se nos plantean oportunidades concretas para su consideración. Si eres una organización sin ánimo de lucro y quieres saber más, ponte en contacto con Frank Ridzi en fridzi@cnycf.org o en el 315.883.5553.

Who will be making investment decisions?

Nuestro personal se encargará primero de la diligencia debida preliminar. A continuación, el Comité de Inversión de Impacto Local, un subcomité de nuestro consejo de administración, seguirá las directrices y políticas aprobadas por el consejo para llevar a cabo la diligencia debida y la suscripción para ayudar a mitigar el riesgo. Los miembros del Comité son líderes locales con experiencia relevante para la práctica de la inversión local. En última instancia, nuestro consejo de administración aprobará todas las decisiones de inversión. El personal elaborará informes de situación financiera y de impacto para el comité y el consejo.

What criteria will you use to select the investments?

Nuestro cuadro de mando de las inversiones prospectivas esboza doce dimensiones de éxito con las que se evalúa cada oportunidad. Esta herramienta de selección interna ayudará a determinar si una inversión es adecuada y qué diligencia debida o aseguramiento adicional se necesita, en su caso. El cuadro de mando evalúa dimensiones como la rentabilidad social, la capacidad de gestión y financiera, y la rentabilidad financiera.

How much money will be invested in this way?

Nuestro consejo de administración aprobó el uso de hasta el 5% del principal fondo de inversiones de la Fundación Comunitaria para fines de inversión de impacto local.

How do you manage risk?

Nuestro personal, el consejo de administración y el Comité de Inversión de Impacto Local, compuesto por líderes locales con experiencia relevante para la práctica de la inversión local, llevarán a cabo la diligencia debida y la suscripción de las inversiones para identificar y documentar los riesgos y sugerir estrategias de mitigación. También utilizamos asesoramiento jurídico para revisar documentos, transacciones, acuerdos y estructuras jurídicas.

What happens if an organization defaults on its investment?

Aunque una cuidadosa diligencia debida y trabajar con organizaciones probadas mitigará los impagos, reconocemos que es una posibilidad. Nuestra política es supervisar y revisar cuidadosamente los términos o condiciones para evitar impagos o pérdidas de inversión. Sin embargo, si un prestatario incumple sus obligaciones, el Comité de Inversión de Impacto Local determinará si existe un recurso adecuado por parte del prestatario o de cualquiera de sus garantes.

How will you know if a deal has had the intended results?

Nuestro personal y el Comité de Inversión de Impacto Local determinarán las medidas de impacto adecuadas para cada inversión. La mayoría exigirá informes periódicos tanto de los resultados sociales como de los financieros.

Does this program put you in competition with banks or other capital providers?

Nuestras inversiones de impacto se dirigirán a programas que no se realizarían sin nuestro capital. Los bancos locales y otros intermediarios financieros se consideran socios, no competidores.

Noticias sobre inversión de impacto

Sin categorizar August 19, 2024